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    風險評估是對投資進行風險管理的重要環(huán)節(jié)，通過分析風險發(fā)生的概率及估算風險發(fā)生后預期的風險損失，來對投資過程可能產(chǎn)生的危害程度進行一個綜合評判。一般采用數(shù)學方法和模型，并運用計算機系統(tǒng)，通過預測各風險因素發(fā)生的概率，風險程度的大小，借助一定的模型和數(shù)量公式測算綜合的風險指數(shù)，并與設定的止損位比較，正確地估計自身所承受的風險，從而進行有效的風險管理。
    一、方差法
    方差法是度量風險投資的常用方法。將風險投資的收益視為一個隨機變量，則它的方差就代表不確定程度或者說風險程度。方差是反映隨機變量與其期望值的偏離程度的數(shù)值，是隨機變量各個可能值對其期望值的離差平方的數(shù)學期望。
    二、β系數(shù)與資本資產(chǎn)定價模型
    資本資產(chǎn)定價模型由美國經(jīng)濟學家W．F． Sharpe博士于20世紀60年代中期首次提出， Sharpe博士在資產(chǎn)定價等金融經(jīng)濟學領域成果卓著，并榮獲1990年諾貝爾經(jīng)濟學獎。 　　資本資產(chǎn)定價模型(CAPM)認為，在一個高度發(fā)達的資本市場，任何投資視為購買某種證券的行為，證券價值(格)的波動是投資者承擔的風險。全部風險可分為系統(tǒng)風險和非系統(tǒng)風險；有效的投資組合可使投資者承受的非系統(tǒng)風險為零；系統(tǒng)風險亦稱為市場風險，表示由那些基本影響因素(能影響所有資產(chǎn)價值)的變化而產(chǎn)生的風險。
    三、“A計分法” 　　
    傳統(tǒng)的風險評估采用“A計分法”，即將相夾的風險因素逐一列出，包括宏觀因素、技術因素、市場因素、管理因素、退出因素等，根據(jù)各因素對項目影響程度大小予以賦值，最后將所有因素的影響值加總，從總體上評價風險度。
    四、風險價值評估模型法 　　
    風險價值評估模型，是近年在國外興起的一種金融風險評估和計量模型，目前已被全球各主要銀行、非銀行金融機構、公司和金融監(jiān)管機構廣泛采用。“風險價值”的英文是Vlue At Rirk，簡稱VAR，借助該模型，對歷史數(shù)據(jù)進行模擬運算，并預測出未來趨勢，可用于評估和計量任何一種金融資產(chǎn)或證券投資組合在既定時期內(nèi)，所面臨市場風險的大小和可能遭受的潛在最大價值損失。但是，這種方法在風險投資中的可操作性較差，因為創(chuàng)業(yè)企業(yè)一般處于相對較新的行業(yè)和領域中，可供對比參照的對象比較少，同時，這些企業(yè)的歷史也比較短，沒有足夠的歷史資料可供模擬時使用，而且，這些數(shù)量方法的應用范圍主要是流動性比較高的證券投資業(yè)，對于像風險投資這種流動性很差的模擬方式，資產(chǎn)不易變現(xiàn)，計算的意義并不大。
    五、綜合風險指數(shù)模型評估法
    該方法來源于投資學中的“多因素模型”，對風險投資公司的風險評估具有很大的借鑒作用。多因素模型又稱指數(shù)模型，是建立在證券回報率對各種因素或指數(shù)變動的敏感度這一個假設之上的。作為一個回報率的生成過程，多因素模型試圖提取那些系統(tǒng)地影響所有證券價格的主要經(jīng)濟力量，并將其量化，然后代入相應的數(shù)學模型實現(xiàn)數(shù)據(jù)化，據(jù)此來評估。風險投資公司的運作特點是投資多個領域、多個階段的企業(yè)或項目，通過成功項目的收益，來彌補失敗項目的損失。
    由于風險投資評估是風險企業(yè)評估決策程序中的一個環(huán)節(jié)，是在風險企業(yè)成長過程中某個時點或者多個不同時點對風險企業(yè)價值的確認，具有未來不可預見性，在加上風險企業(yè)內(nèi)在的高風險性，所以為了降低風險投資公司的投資風險，從資金投入時間的角度分析了風險投資公司在投資風險企業(yè)時通常采用的風險規(guī)避方法。